Ussindonesia.co.id, JAKARTA — PT Merdeka Gold Resources, anak usaha PT Merdeka Copper Gold Tbk. (MDKA), bersiap melangkah ke bursa saham. Calon emiten tambang emas ini akan menggelar initial public offering (IPO) dan menargetkan perolehan dana segar antara Rp2,91 triliun hingga Rp4,88 triliun. Dana tersebut akan dialokasikan untuk modal kerja dan refinancing utang.
IPO Merdeka Gold akan menawarkan sebanyak-banyaknya 1,61 miliar saham dengan nilai nominal Rp150 per saham, setara dengan 10% dari modal ditempatkan dan disetor. Harga penawaran saham ditetapkan di kisaran Rp1.800 hingga Rp3.020 per saham, menghasilkan potensi dana yang signifikan. “Jumlah seluruh nilai penawaran umum perdana saham ini adalah sebanyak-banyaknya sebesar Rp4,88 triliun,” demikian tercantum dalam prospektus perseroan yang dirilis Senin (8/9/2025).
Alokasi dana hasil IPO ini terbagi menjadi tiga bagian utama. Pertama, sekitar Rp328,4 miliar akan disalurkan sebagai modal kerja secara bertahap kepada PT Pani Bersama Tambang, anak usaha langsung Merdeka Gold yang memegang 99,99% sahamnya. Dana ini akan digunakan untuk membiayai operasional perusahaan, meliputi pembelian bahan baku, biaya listrik, dan penggajian karyawan.
Kedua, jumlah yang sama, yaitu Rp328,4 miliar, dialokasikan sebagai modal kerja untuk PT Puncak Emas Tani Sejahtera (PETS), anak usaha dari PT Pani Bersama Tambang. Penyaluran dana ini akan diberikan dalam bentuk jaminan dari Merdeka Gold Resources.
Ketiga, sisa dana IPO akan digunakan untuk pembayaran lebih awal kepada MDKA, induk perusahaan, sebagai bagian dari refinancing utang. Perjanjian utang piutang antara Merdeka Gold Resources dan MDKA, yang ditandatangani pada 8 April 2022 dan diamandemen pada 21 Agustus 2024, memiliki pokok utang sebesar US$260 juta atau setara Rp4,26 triliun (per 4 Agustus 2025).
Proses IPO Merdeka Gold ini melibatkan tiga penjamin pelaksana emisi efek terkemuka, yaitu Indo Premier Sekuritas, Trimegah Sekuritas Indonesia, dan Sinarmas Sekuritas. Langkah ini menandai babak baru bagi perusahaan tambang emas tersebut dalam upaya memperkuat posisi dan ekspansi bisnisnya.
Ringkasan
PT Merdeka Gold Resources, anak usaha PT Merdeka Copper Gold Tbk., akan melakukan initial public offering (IPO) dengan target dana Rp2,91 triliun hingga Rp4,88 triliun. Dana tersebut akan digunakan untuk modal kerja PT Pani Bersama Tambang dan PT Puncak Emas Tani Sejahtera, serta refinancing utang kepada induk perusahaan, MDKA.
Alokasi dana IPO meliputi Rp328,4 miliar untuk modal kerja PT Pani Bersama Tambang, jumlah yang sama untuk PT Puncak Emas Tani Sejahtera, dan sisanya untuk refinancing utang sebesar US$260 juta kepada MDKA. IPO ini menawarkan 1,61 miliar saham dengan harga Rp1.800 hingga Rp3.020 per saham dan melibatkan tiga penjamin pelaksana emisi efek terkemuka.
